The Effect of Liquidity, Capital Adequacy, Operational Risk, and Credit Risk on Profitability: A Study on Banks Listed on the Indonesia Stock Exchange

Komang Karina Pramesti; I Gde Kajeng Baskara

doi:10.61132/digitalinnovation.v2i3.401

Authors

Komang Karina Pramesti Udayana University
I Gde Kajeng Baskara Udayana University

DOI:

https://doi.org/10.61132/digitalinnovation.v2i3.401

Keywords:

Liquidity, Capital Adequacy, Operational Risk, Credit Risk, Profitability

Abstract

Profitability represents a bank's capability to evaluate how effectively its management generates profits. This study seeks to explore and determine the influence of liquidity, capital adequacy, operational risk, and credit risk on bank profitability. The research focuses on banking institutions listed on the Indonesia Stock Exchange over the 2021–2023 period. The study utilizes quantitative data obtained from secondary sources, specifically financial statements published by the respective banks. A total of 32 banks were selected as research samples through purposive sampling. The study adopts a non-participant observation approach, and the data were processed using multiple linear regression analysis. The results indicate that liquidity has a positive yet statistically insignificant effect on profitability, capital adequacy has a significant negative effect, operational risk shows a negative but non-significant influence, and credit risk has a significant negative impact on bank profitability.

Downloads

Download data is not yet available.

References

Aba, F. X. L. (2022). Pengantar Intermediasi Keuangan: Konsep, Teori Dan Pembahasan. Jurnal Ilmiah Manajemen Ekonomi Dan Akuntansi (MEA), 6(1), 729–755.

Abdelaziz, H., Rim, B., & Helmi, H. (2022). The Interactional Relationships Between Credit Risk, Liquidity Risk and Bank Profitability in MENA Region. Global Business Review, 23(3), 561–583.

Adhim, C. (2018). Pengaruh Risiko Kredit, Risiko Likuiditas, Efisiensi Manajemen Terhadap Profitabilitas Melalui Permodalan (Studi Pada Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia).

Andriasari, W. S., & Munawaroh, S. U. (2020). Analisis Rasio CAMEL (Capital, Asset, Management, Earnings, Equity dan Liquidity) pada Tingkat Kesehatan Bank (Studi Kasus BRI Syariah Periode 2018-2019). Bisnis: Jurnal Bisnis Dan Manajemen Islam, 8(2), 237.

Anggari, N. L. S., & Dana, I. M. (2020). The Effect of Capital Adequacy Ratio, Third Party Funds, Loan to Deposit Ratio, Bank Size on Profitability in Banking Companies on IDX. In American Journal of Humanities and Social Sciences Research. www.ajhssr.com

Anggraeni, A. F., Roswinna, W., Asih, D., Safitri, D., Ekonomi, F., Bisnis, D., Winaya, U., Bandung, M., Studi, P., & Manajemen, M. (2022). Pengaruh Kualitas Kredit, Efisiensi Dan Likuiditas Dalam Meningkatkan Profitabilitas Perbankan Selama Masa Pandemi Covid-19 (Studi Pada Bank Umum Konvensional Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2017 - 2020).

Anggraini, C. N., Kosim, B., & Agusria, L. (2022). Pengaruh Tingkat Kecukupan Modal,Tingkat Likuiditas, Dan Efisiensi Operasional Terhadap Profitabilitas Bank Konvensional Dengan Risiko Kredit Sebagai Variabel Moderasi. Jurnal Kompetitif, 11(1).

Anggriani, R., & Muniarty, P. (2020). The Effect of Non-Performing Loans (NPL) and Capital Adequacy Ratio (CAR) on Profitability (ROA) at PT. Bank Central Asia (BCA), TBK. Ilomata International Journal of Management, 1(3), 121–126.

Anisa, S. T., & Anwar, S. (2021). Determinan Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia Dengan Tingkat Likuiditas Sebagai Variabel Intervening. JPS (Jurnal Perbankan Syariah), 2(2), 131–149.

Anwar, M. (2019). Dasar - Dasar Manajemen Keuangan Perusahaan (1st ed.). Prenadamedia.

Astuti, N. P., Murwani, J., & Ubaidillah, Moh. (2022). Pengaruh Manajemen Risiko (NPL, LDR) Dan Kecukupan Modal Terhadap Financial Performance Dengan Good Corporate Governance Sebagai Variabel Moderasi.

Astutiningsih, K. W., & Baskara, I. G. K. (2019). Pengaruh CAR, Dana Pihak Ketiga, Ukuran Bank, Dan LDR Terhadap Profitabilitas Bank Perkreditan Rakyat. E-Jurnal Manajemen Unud, 8(3), 1608–1636.

Aulia, R., & Anwar, S. (2021). Pengaruh Biaya Operasional dan Pendapatan Operasional, Net Operating Margin, Dana Pihak Ketiga dan Capital Adequacy Ratio terhadap Profitabilitas Bank Syariah. Bukhori: Kajian Ekonomi Dan Keuangan Islam, 1(1), 21–38.

Azmi, S. N., & Takarini, N. (2022). Analisis Kinerja Keuangan Perbankan Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia. Jurnal Ilmu Manajemen, 11(2), 149.

Aztari, R. A., & Idayati, F. (2023). Pengaruh Risiko Kredit, Struktur Modal, dan LikuiditasTerhadap Profitabilitas pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesi.

Badriyah, N., & Firawati, P. A. (2024). Pengaruh CAR, BOPO, FDR, NOM Terhadap ROA Bank Umum Syariah pada Masa Pandemi Covid’19. Jurnal Ilmiah Manajemen, Ekonomi Dan Akuntansi, 4(3).

Budiadnyani, N. P., & Arlita, I. G. A. D. (2023). Risiko Kredit sebagai Pemoderasi Pengaruh Kecukupan Modal pada Profitabilitas dalam Masa Pandemi Covid-19. E-Jurnal Akuntansi, 33(3), 731.

Budisantoso, T., & Nuritomo. (2014). Bank dan Lembaga Keuangan Lain (3rd ed.). Salemba Empat.

Bustam, N. (2021). Analisis Manajemen Penggunaan Dana Bank Berdasarkan Use of Fund by Priority Dalam Mengoptimalkan Profitabilitas Perbankan Syariah Di Indonesia (Vol. 2, Issue 1).

Claudia, M. (2022). Pengaruh Risiko Kredit dan Manajemen Modal Terhadap Profitabilitas Bank BUMN yang Terdaftar dalam BEI. Jurnal Manajerial Dan Kewirausahaan, 4(3), 826–835.

Cuandra, F., & Alexander. (2023). Pengaruh Risiko Kredit terhadap Profitabilitas pada Bank Perkreditan Rakyat di Kepulauan Riau. 15(2).

Dali, F. R., & Bokiu, Z. (2023). Pengaruh Dana Pihak Ketiga dan Likuiditas Terhadap Profitabilitas. Jambura Accounting Review Journal Homepage, 4(2), 261–272.

Damayanti, A. D., & Indrabudiman, A. (2024). Pengaruh Capital Adequacy Ratio, Beban Operasional dan Pendapatan Operasional, Loan to Deposit Ratio, dan Non-Performing Loan Terhadap Profitabilitas Perbankan. Jurnal Mutiara Ilmu Akuntansi, 2(4), 126–144.

Darma, I. K., Ningsih, A. K., & Senimantara, I. N. (2021). Pengaruh Kredit Bermasalah (NPL) dan Likuiditas (LDR) Terhadap Tingkat Profitabilitas (ROA) pada PT Bank Rakyat Indonesia Agroniaga Tbk Tahun 2010-2019. Warmadewa Economic Development Journal (WEDJ), 4(2), 53–59.

Darmawan, M. W., Sutisna, E., & Suhara, E. (2023). The Influence of Capital Adequacy Ratio (Car), Loan to Deposit Ratio (Ldr) and Operational Costs of Operational Income (Bopo) On Profitability at Pt. Bank Negara Indonesia (Persero) Tbk. International Journal of Social Science and Human Research, 37(06), 3864–3870.

Dendawijaya, L. (2009). Manajemen Perbankan. Ghalia Indonesia.

Desda, M. M., Gustika, R., Tinggi, S., & Pasaman, I. E. (2021). Pengaruh Risiko Kredit dan Risko Likuiditas Terhadap Profitabilitas pada PT. BPR Swadaya Anak Nagari (Vol. 10). www.bi.go.id

Dewi, N. K. C., & Badjra, I. B. (2020). The Effect of NPL, LDR And Operational Cost of Operational Income on ROA. In American Journal of Humanities and Social Sciences Research (Issue 7). www.ajhssr.com

Dwi, M., Rahayu, S., & Wahyudi, I. (2020). Pengaruh Kecukupan Modal, Risiko Kredit, Profitabilitas, Dan ukuran Bank Terhadap Likuiditas (Studi Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di BEI Tahun 2013 - 2018).

Dwintama, F. P., Ramadhan, S., Darajat, I. F., Hak, N., & Hartini, K. (2021). Pengaruh NPF, CAR, DAN FDR Terhadap Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah di Indonesia Periode 2016-2020 (Vol. 4, Issue 2).

Fahmi, I. (2015). Pengantar Manajemen Keuangan (Cetakan Keempat). CV. Alfabeta.

Fajari, S., & Surnarto. (2017). Pengaruh CAR, LDR, NPL, BOPO Terhadap Profitabilitas Bank (Studi Kasus Perusahaan Perbankan yang Tercatat di Bursa Efek Indonesia Periode Tahun 2011Sampai 2015) (Issue 3).

Feriekasari, S., & Sudarsi, S. (2023). Pengaruh Rasio Kecukupan Modal, Listed on the Likuiditas, Risiko Kredit, dan Efisiensi Biaya Terhadap Kinerja Keuangan Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia 2019-2021. 6.

Firmanila, F. (2023). Pengaruh Kecukupan Modal, Risiko Kredit, dan Efisiensi Operasional terhadap Profitabilitas Dengan Likuiditas Sebagai Variabel Intervening Pada Bank Pembangunan Daerah di Indonesia. In Indonesian Journal of Strategic Management (Vol. 6, Issue 1).

Ghozali, I. (2016). Aplikasi Analisis Multivariete Dengan Program IBM SPSS 23 (8th ed.). Badan Penerbit Univesitas Diponegoro.

Ghozali, I. (2018). Aplikasi Analisis Multivariate Dengan Program IBM SPSS 25 (9th ed.)). Badan Penerbit Universitas Diponegoro.

Hairunnisa, Y. I., Mulyantini, S., & Jubaedah, J. (2021). Analisis Profitabilitas Bank Umum Konvensional Sebelum dan Saat Pandemi Covid-19. Syntax Literate: Jurnal Ilmiah Indonesia, 6(10), 5398.

Hakim, L. A., Daylami, I., & Albart, N. (2024). Pengaruh CAR, LDR, NPL, Dan BOPO Terhadap ROA Bank Yang Terdaftar Pada Bursa Efek Indonesia Tahun 2014-2024. Jurnal Pendidikan Indonesia, 5(11).

Hariemufti, Y., Titik, F., & Mahardika, D. P. (2016). Analisis Pengaruh Risiko Kredit, Risiko Likuiditas, Dan Permodalan Terhadap Profitabilitas(Studi Pada Perusahaan Bank Umum Yang Terdaftar Di BEI Tahun 2010 - 2014).

Harris, R. S. T. J. S. N. K. dan R. S. (2018). “Financial intermediation in private equity: How well do funds performs?” Journal of Financial Economics, 287–305.

Hediati, N. D., Hasanuh, N., & Karawang, U. S. (2021). Pengaruh Capital Adequay Ratio, Non-Performing Loan Dan Biaya Operasional Pendapatan Operasional Tehadap Return on Assets. Business and Accounting, 4. www.ojk.go.id

IDX. (2024). Statistik.

Innayah, N., Fauzi, A., & Muliasari, I. (2023). Pengaruh Tingkat Kecukupan Modal (CAR), Risiko Pembiayaan (NPF) dan Efisiensi Operasional (BOPO) Terhadap Profitabilitas (ROA) pada Bank Pembiayaan Rakyat Syariah di Indonesia. 3(2).

Iswandi, A. (2020). Analisis Rasio Profitabilitas sebagai Alat Penilaian Kinerja Keuangan Bank Syariah di Indonesia (Studi Kasus Laporan Tahun 2016-2018). 2(01), 22–34.

Izuddin, M. (2020). Analisis Pengaruh Faktor Fundamental Terhadap Return Saham Perusahaan Konstruksi (Studi Pada Saham Perusahaan Yang Tercatat Aktif Dalam LQ-45 di BEI Periode 2011-2018). In Jurnal Ekbang (Vol. 3, Issue 1).

Josefin, N., Hendri, M., & Nyale, Y. (2024). Pengaruh Risiko Kredit, Risiko Likuiditas dan Modal Bank terhadap Profitabilitas Bank yang Terdaftar Di BEI Article Info.

Juliantara, I. K. J., & Darmayanti, N. P. A. (2022). Pengaruh Risiko Kredit, Risiko Operasional, dan Risiko Likuiditas Terhadap Profitabilitas LPD Di Kecamatan Babandem. E-Jurnal Manajemen Universitas Udayana, 11(7), 1317.

Jusuf, Z. A., Murni, S., & Saerang, I. S. (2021). Analisis Pengaruh Faktor Fundamental Terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah di Indonesia (Periode 2016 - 2020). Jurnal EMBA, 9, 923–934.

Kalunda, E., & Ogada, A. (2019). Financial Inclusion Using Traditional Banking Channels and its Effect on Financial Performance of Commercial Banks in Kenya. In The University Journal (Vol. 1).

Karolina, Nuryani, A., & Hidayat, A. (2020). Pengaruh Efisiensi Operasional, Kecukupan Modal,Risiko Kredit Terhadap Dana Pihak Ketiga Pada PT. Bank Perkreditas Rakyat di Wilayah Tangerang (Vol. 8, Issue 2).

Kasmir. (2012). Analisis Laporan Keuangan. PT. Rajagrafindo.

Kasmir. (2017). Analisis Laporan Keuangan. PT Rajagrafindo Persada.

Kessek, E. V, Saerang, I. S., & Karuntu, M. M. (2024). Pengaruh Kecukupan Modal, Efisiensi Operasional, Kredit Bermasalah, dan Marjin Pendapatan Terhadap Profitabilitas Bank Umum di BEI Periode 2018 - 2022. Jurnal EMBA, 1, 429–440.

Ketaren, E. V., & Haryanto, A. M. (2020). Pengaruh Kinerja Keuangan Terhadap Stabilitas Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia (Studi Kasus pada Bank yang Terdaftar di BEI Tahun 2014-2018). Diponegoro Journal of Management, 9(2), 1–13.

Khasanah, U., Qurrota A’yun, I., Afandi, M. A., Maestri, S. S., Dahlan, A., & Metro, U. M. (2022). Analisis Pengaruh CAR, NPF, FDR, Dan BOPO Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah di Indonesia. Derivatif: Jurnal Manajemen, 16(2).

Korompis, R. R., Murni, S., & Untu, V. N. (2020). Pengaruh Risiko Pasar (NIM), Risiko Kredit (NPL), Dan Risiko Likuiditas (LDR) Terhadap Kinerja Keuangan Perbankan (ROA) Pada Bank Yang Terdaftar Di LQ 45 Periode 2012-2018. Jurnal EMBA, 8(1), 175–184.

Lee, J., Setijaningsih, H. T., & Fakultas. (2023). Faktor yang mempengaruhi kinerja keuangan perbankan dengan risiko kredit sebagai moderasi. Jurnal Multiparadigma Akuntansi, V (2), 2682–2692.

Magdalena, A., Marpaung, B. S., Indira, D., & Kesatuan, S. (2019). The Effects of Bank Funds Sources on Bank Profitability in Indonesia Stock Exchange. In Riset: Jurnal Aplikasi Ekonomi, Akuntansi dan Bisnis (Vol. 1, Issue 2).

Meliana, T. F., Septiana, A., & Dewam, A. (2022). Analisis Laporan Keuangan dalam Mengukur Kinerja Keuangan PT. Farmasi (Persero) Tbk Periode 2018 - 2020. JIMAT (Jurnal Ilmiah Mahasiswa Akuntansi) Universitas Pendidikan Ganesha, 13(2).

Miswanto, M., Christiana, T. H., & Syaflan, M. (2022). Pengaruh Kecukupan Modal, Risiko Kredit, Efisiensi Operasional dan Kemampuan Pengelolaan Aset Produktif Terhadap Profitabilitas Perbankan. Jurnal Riset Manajemen Sekolah Tinggi Ilmu Ekonomi Widya Wiwaha Program Magister Manajemen, 9(2), 57–73.

Mukaromah, N., & Supriono, S. (2020). Pengaruh Kecukupan Modal, Risiko Kredit, Efisiensi Operasional, Dan Likuiditas Terhadap Profitabilitas Perbankan Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Tahun 2015 – 2017. Journal of Economic, Management, Accounting and Technology, 3(1), 67–78.

Munggar, P. W., & Maria, G. S. (2021). Pengaruh Risiko Kredit dan Kecukupan Modal Terhadap Proditabilitas. In Competitive Jurnal Akuntansi dan Keuangan (Vol. 5, Issue 2). www.idx.co.id

Muttaqim, Z., Ningsih, F. A., Isnainiyah, F., & Zulkifli, M. F. (2022). Analisis Kesehatan Bank dan Financial Distress Berdasarkan Metode RGEC (Studi Pada Bank Mega Syariah Tahun 2015-2019). 4(1).

Nadillah, K., & Muniarty, P. (2021). Pengaruh Risiko Kredit Dan Tingkat Kecukupan Modal Terhadap Profitabilitas Perbankan Yang Listing Di BEI Periode 2015-2019. Nominal: Barometer Riset Akuntansi Dan Manajemen, 10(2).

Ningsih, R., & Manda, G. S. (2021). Pengaruh Risiko Kredit Dan Tingkat Kecukupan Modal Terhadap Tingkat Profitabilitas Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar Di BEI Periode 2015-2019. 2.

Nuryanto, U. W., Salam, A. F., Sari, R. P., & Suleman, D. (2020). Pengaruh Rasio Kecukupan Modal, Likuiditas, Risiko Kredit dan Efisiensi Biaya Terhadap Profitabilitas Pada Bank Go Public. Jurnal Akuntansi Dan Keuangan, 7(1).

Obim, E. N., & Mgbado, S. M. &. (2020). The Impact of Liquidity on Banks Profitability in Nigeria (Vol. 6, Issue 1). www.iiardpub.org

OCBC. (2024). Alasan Masyarakat Memilih Bank Konvensional.

Opposunggu, L. S., & Allo, Y. R. M. (2021). Kecukupan Modal Inti Bank. Widina Bhakti Persada.

Otoritas Jasa Keuangan. (2016). POJK Nomor 18/POJK.03/2016.

Otoritas Jasa Keuangan. (2020). POJK Nomor 12/POJK.03/2020 Terkait Konsolidasi Bank Umum.

Otoritas Jasa Keuangan. (2024). POJK 13 Tahun 2024 Transparansi dan Publikasi Suku Bunga Dasar Kredit bagi Bank Umum Konvensional.

Prasetyo, D. A., Putu, N., & Darmayanti, A. (2015). Pengaruh Risiko Kredit, Likuiditas, Kecukupan Modal, Dan Efisiensi Operasional Terhadap Profitabilitas Pada PT BPD Bali. 4(9), 2590–2617.

Pratama, I. P. S. A., Yuesti, A., & Bhegawati, D. A. S. (2021). Pengaruh Tingkat Risiko Kredit, Risiko Likuiditas, Risiko Operasional, Risiko Tingkat Bunga dan Kecukupan Modal Terhadap Profitabilitas Bank Perkreditan Rakyat di Kota Denpasar Tahun 2016 - 2019. Jurnal Akuntansi, 1(1), 373–381.

Purba, E. L. D., & Hutagalung, P. C. R. (2018). Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2016-2018. Jurnal Akuntansi, Keuangan Dan Perpajakan Indonesia (JAKPI). 9, 102–114.

Putra, W. L., Wiratnoko, D., Manajemen, P., Tinggi, S., Ekonomi, I., & Ekonomi, S. (2021). Dampak Layanan Digital Banking Terhadap Nasabah. Jurnal Mahasiswa, 3(1).

Putri, L. Y., Suharti, Suryani, F., & Hanif, R. A. (2021). The Influence of Inflation, Rupiah Turnover Value, BOPO, and NPL on Profitability and Its Impact on Financial Distress. In Jurnal Ilmiah Akuntansi (Vol. 380, Issue 4).

Putri, N. A., & Pardede, R. P. (2023). Pengaruh Risiko Kredit, Risiko Likuiditas Dan Risiko Operasional Terhadap Profitabilitas Bank BUMN Periode 2013-2020. Jurnal Ilmiah Akuntansi Kesatuan, 11(2).

Rahman, T., & Santoso, A. (2020). Determinants of Islamic Banking Performance: An Empirical Study in Indonesia.

Ramadanti, F., & Setyowati, E. (2022). Pengaruh NPL, LDR, BOPO dan Nim Terhadap Roa Pada PT. Bank Mandiri (Persero) Tbk Tahun 2013-2021. Jurnal Ekonomi Dan Bisnis, 10(2), 695–706.

Rerung, A. (2022). Analisis Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR), Operational Efficiency (BOPO), dan Loan to Deposit Ratio (LDR) Terhadap Return on Asset (ROA), (Studi Kasus Pada BPR di Kota Jayapura). Jurnal Ekonomi & Bisnis, 13(2).

Riani, D., Rositasari, D., & Diana, N. (2022). Pengaruh Risiko Kredit Dan Kecukupan Modal Terhadap Profitabilitas Bank BUMN Periode 2013-2020. 19, 2.

Riyadi, S. (2015). Banking Asset and Liability Management. Lembaga Penerbit Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia.

Safei, D. M. (2020). Pengaruh Risiko Pembiayaan dan Risiko Operasional Terhadap Profitabilitas di Bank BJB Syariah Kantor Cabang Tasikmalaya. Jurnal Pengkajian Penelitian Ekonomi Dan Hukum Islam, 5.

Safitra, M. R., & Kusno, H. S. (2023). Pengaruh Risiko Kredit dan Kredit Macet Terhadap Profitabilitas pada Masa New Normal. Jurnal Ilmiah Akuntansi Dan Keuangan, 12(1), 11–22.

Sahir, S. H. (2021). Metodologi Penelitian. IBM Indonesia.

Saleh, D. S., & Winarso, E. (2021). Analysis of Non-Performing Loans (NPL) and Loan to Deposit Ratio (LDR) towards Profitability. 1, 423–436.

Sante, Z. V., Murni, S., & Tulung, J. E. (2021). Pengaruh Risiko Kredit, Risiko Likuiditas dan Risiko Operasional Terhadap Profitabilitas Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di LQ45, Buku III dan Buku IV Periode 2017 - 2019. Jurnal EMBA, 3, 1451–1462.

Sari, L., & Septiano, R. (2020). Effects of Intervening Loan to Deposit Ratio on Profitability. 1(5).

Silitonga, R. N., & Manda, G. S. (2022). Pengaruh Risiko Kredit dan Risiko Likuiditas terhadap Kinerja Keuangan pada Bank BUMN Periode 2015-2020. Jurnal Maksipreneur: Manajemen, Koperasi, Dan Entrepreneurship, 12(1), 22.

Sinaga, F. A., & Lumbanraja, H. D. (2020). Analisis Rasio Solvabilitas Dan Profitabilitas Laporan Keuangan Untuk Menilai Kinerja PT. Bank Rakyat Indonesia, TBK (Vol. 13, Issue 1).

Sudarsana, I. K. A., & Suarjaya, A. A. G. (2019). Pengaruh Kecukupan Modal, Risiko Kredit, Likuiditas, Dan Efisiensi Operasional Terhadap Profitabilitas LPD Di Kabupaten Karangasem. E-Jurnal Manajemen Universitas Udayana, 8(10), 6022.

Sugiartha, I. M. R., Antari, N. L. S., & Santika, I. P. (2021). Pengaruh Risiko Kredit,Risiko Likuiditas, Risiko Operasional Terhadap Profitabilitas (Pada PT. BPR Maha Bhoga Marga). In Journal of Applied Management Studies (JAMMS) (Vol. 02, Issue 2).

Sugiyono. (2019). Metodelogi Penelitian Kuantitatif dan Kualitatif dan R&D. Alfabeta.

Sugiyono. (2022). Metode Penelitian Kuantitatif, Kualitatif, dan R&D. Alfabeta.

Sukma, N., Saerang, I. S., & Tulung, J. E. (2019). Pengaruh Dana Pihak Ketiga, Risiko Kredit, Risiko Pasar dan Risiko Operasional Terhadap Profitabilitas pada Bank Kategori Buku 2 Periode 2014 - 2017. 7(3), 2751–2760. www.idx.co.id.

Sumarni, R., Gustina, I., & Nurfitriani. (2023). Pengaruh Likuiditas dan Struktur Modal Terhadap Profitabilitas Pada Perusahaan Perbankan yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2019 - 2021. Jurnal Akuntansi Dan Keuangan, 12(1). www.idx.co.id

Supartoyo, Y. H., Juanda, B., Fairdaus, M., & Effendi, J. (2018). Pengaruh Sektor Keuangan Bank Perkreditan Rakyat terhadap Perekonomian Regional Wilayah Sulawesi. Kajian Ekonomi & Keuangan, 2(1).

Suraya, A., & Rismanty, V. A. (2023). Pengaruh Capital Adequacy Ratio (CAR) Dan Loan to Deposit Ratio (LDR) Terhadap Retun on Asset (ROA) Pada PT Bank Mandiri (Vol. 6, Issue 2).

Surat Edaran Bank Indonesia No. 13/24/DPNP/2011. Perihal Penilaian Tingkat Kesehatan Bank Umum. www.bi.go.id.

Suroso, S. (2022). Analysis of the Effect of Capital Adequacy Ratio (CAR) and Loan to Deposit Ratio (LDR) on the Profits of Go Public Banks in the Indonesia Stock Exchange (IDX) Period 2016 – 2021. Economit Journal: Scientific Journal of Accountancy, Management and Finance, 2(1), 45–53.

Susilowati, Y., Aini, N., Poerwati, T., & Rahayuningsih, R. (2019). Analisis Kecukupan Modal, Efisiensi dan Likuiditas Terhadap Profitabilitas (Studi Empiris Pada Perusahaan Perbankan Yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Pada Tahun 2013-2017).

Trisnayanti, I. G. A. K., & Wiagustini, N. L. P. (2022). Pengaruh Leverege, Likuiditas, Modal Kerja, Dan Pertumbuhan Perusahaan Terhadap Profitabilitas Perusahaan Barang Konsumsi Di BEI. E-Jurnal Manajemen Universitas Udayana, 11(6), 1110.

Ulfa, M. (2020). Loan To Deposit Ratio terhadap Profitabilitas Bank Rakyat Indonesia. In Juli 2020 (Vol. 4, Issue 2).

Utama, M. S. (2016). Aplikasi Analisis Kuantitatif Untuk Ekonomi dan Bisnis. CV Sastra Utama.

Vasiliev, I. I., Smelov, P. A., Klimovskih, N. V., Shevashkevich, M. G., & Donskaya, E. N. (2018). Operational Risk Management in A Commercial Bank. International Journal of Engineering & Technology, 7(4.36), 524–529.

Wiagustini, N. L. P. (2014). (2014). Manajemen Keuangan. Udayana University Press.

Wicaksana, I. G. H. D., & Ramantha, I. W. (2019). Pengaruh Pinjaman yang Diberikan dan BOPO Pada Profitabilitas dengan Risiko Kredit sebagai Pemoderasi. E-Jurnal Akuntansi.

Widyastuti, P. F., & Aini, N. (2021). Pengaruh CAR, NPL, LDR Terhadap Profitabilitas Bank (ROA) Tahun 2017 - 2019. In Jurnal Ilmiah Mahasiswa Akuntansi) Universitas Pendidikan Ganesha (Vol. 12, Issue 03).

Wikipedia. (2025). Metode Monte Carlo.

Yuniar, K. A., & Manda, G. S. (2021). Pengaruh Risiko Operasional dan Tingkat Kecukupan Modal Terhadap Profitabilitas Pada Bank Umum Swasta Nasional di Bursa Efek Indonesia Periode 2015 - 2019.